股东用来立即持有以S身份终止的S股的结构's Death

私人信件裁决201730002 我们发现一种情况,纳税人的死亡立即终止了他拥有100%权益的S公司。 他创建的持有S公司股票的结构导致S选举的有效期仅持续了很长时间 as the shareholder remained alive.

最初,纳税人成立了S公司,他持有100%的股份。 纳税人接下来采取了以下步骤:

在2月2日,A(X的唯一股东)将A在X的全部权益转让给Y(这是A的全资拥有的有限责任公司),出于联邦税目的,该公司被视作被忽略的实体。

由于该实体被忽略,因此该股票仍被视为直接由A持有。 因为他是S公司的合格股东,所以没有问题。

接下来,纳税人再次修改了结构。 该裁决描述了以下步骤:

在第3天,A将Y的n%的权益转让给信托公司,该信托人被视为(由第1章J章第I部分的E小节处理)由A完全拥有。 根据§1361(c)(2)(A)(i),信托是合格的股东。

尽管合伙企业不是合格的S公司,但从内部税收法的角度来看,该有限责任公司没有两个不同的合伙人,因此出于税收目的,该有限责任公司未被视为合伙企业。 根据授予人信托规则,一部分权益直接由A持有,其余部分视为A持有。 由于必须拥有合伙人(多个)才能建立合伙关系,因此合伙关系不存在,因为它被视为完全由一个人拥有。 因此,我们仍然有S公司。

但是现在终止事件出现了。 如裁决所述:

在日期4,A死亡,导致信托不再是授予人信托。

现在我们确实有两个合作伙伴,因此LLC会立即根据复选框规则转换为合作伙伴身份,从而终止S选举。

请注意,该信托以前被视为一个人的100%授予人信托,将有资格在去世之日后两年内持有S股。 同样,A的产业是合格的S股东。 问题在于让这两个实体以合伙制结构持有股份,或更恰当地说,是出于税收目的而变成这样的结构。

该公司确实已向IRS申请并获得了IRS的救济,但要付出一定的费用才能获得私人信件裁决。

在这种情况下,关键的教训是要注意S公司结构的脆弱性-有时以一种并不立即显而易见的方式来终止该地位非常容易。 我们不知道为什么选择了上述机构,但显然创建了一个其权益在两个实体之间分配的有限责任公司,即使该机构对公司的持续S资格没有立即造成问题。