视分配为上一年度的最后一天,而非日期计划管理员将分配信发送给参与者

毫无疑问,纳税人在这种情况下 Gowen诉专员 ,TC Summ。运2017-57年拖欠了他从前雇主的401(k)计划获得的贷款,并且,他也没有在计划允许的治愈期之前更正拖欠款。 但纳税人认为,实际视在分配没有在2012年进行,那年视同分配由计划保管人在1099R表格上报告,而是在2013年的某个时候报告。

导致违约的事实总结如下:

2012年3月8日,请愿人从他的毕马威第401(k)节退休计划帐户中借了50,000美元,该帐户由美林(美国银行的子公司)管理。贷款条款要求请愿人从2012年3月30日开始,至2017年3月15日止,每半个月付款451.72美元。请愿人最初进行了所要求的付款,但是在他失去毕马威会计师事务所的工作后,他停止付款。 ,从2012年8月30日到期的未付还款开始。美林公司向请愿人发送了日期为2012年10月23日的通知,其中说:“我们的记录表明您的贷款已逾期。您的贷款有被拖欠的危险。”

计划管理员的通知还告知Gowen先生,要求管理员将拖欠的贷款余额作为对Gowen先生的分配,除非他在治愈期结束前更正了拖欠款。 纠正此违约的期限将是错过付款的日历季度之后的日历季度末。

美林证券于11月26日和12月26日向Gowen先生发出了其他通知,提醒他他已违约,并警告他,如果问题未得到纠正,他将被视作分配的税款。 Gowen先生对这些通知不采取任何行动。

美林证券在视为违约期限的到期日之后不久(2012年12月31日)处理了视同分配。 由于默认设置发生在2012年8月,因此管理员将默认设置视为截至2012年9月30日的日历季度。  因此,在错过付款的季度之后的日历季度末将是2012年12月31日。

美林公司报告,在发送给美国国税局和纳税人的1099R表格中,视作分配了46,703美元,这是50,000美元贷款的违约部分。 Gowen先生声称他从未真正收到过1099R表格,但承认他确实收到了Merrill Lynch于2013年1月7日发送的一份分配声明,其中列出了46703美元的认定分配。

当他提交2012年的纳税申报表时,他并未包括该纳税申报表的视同分配。 他声称这样做是因为他没有在2012年收到美林证券的1099R表格,并且根据美林证券发出的声明,该发行于2013年1月7日进行。

纳税人辩称,这笔款项在2012年未适当征税。  The opinion notes:

呈请人承认,自治愈期届满之日起,未偿还的贷款余额被视为应纳税分配。但是,请愿人坚持认为,治愈期在2013年到期,因此该分配被认为是该年的应纳税事件,而不是被诉人所称的2012年。 Petitioner坚持认为,在2012年10月23日,11月26日和2012年12月26日发送的贷款通知书告知他“您的贷款'有违约的危险'”,直到2013年1月7日美林证券向他发布了一份分发信息声明,其中报告了他的默认违规行为。

纳税人争辩说,该法规没有规定最长的治愈期,并且自美林证券告诉他,治愈期为六个月,他不可能没有治愈默认病,触发分配,直到2013年。 同样,他合理地依据了美林证券的通知,他声称该通知显示实际认定的发行日期为2013年1月7日。

首先,法院指出,高文先生认为该法规没有规定最长治愈期是错误的。 如意见所述:

请愿人的位置不正确。实际上,适用的法规确实指定了“最长治愈期”。 Q 1.72(p)-1&A-10(a),所得税法规,规定:

根据贷款条款未能按时支付任何分期付款的行为违反了第72(p)(2)(C)条,因此,在发生这种情况时将视作分配。但是,计划管理者可以允许一个治愈期,并且如果不迟于治愈期结束时分期付款,则将不违反第72(p)(2)(C)条的规定。超过日历年季度的最后一天,该日历年季度是所需分期付款的到期日。

法院拒绝了Gowen先生对该法规的解释,以允许整整六个月的治愈期。 他曾辩称,纠正违约的期限不应取决于您失业的时间-因此,9月30日违约的参与者纠正错误的时间不应比6月1日违约的参与者少将近三个月。 他认为,违约季度由八月,九月和十月组成,违约季度之后的季度为十一月,十二月和一月。 法院认为,这种解释显然与该法规的通俗语言不一致–日历季度指的是在有关年份的1月1日盯着第一季度开始的季度。

意见记录了Reg中的以下示例。 §1.72-1问题&A-10(c)支持计划管理员的解释:

(i)2002年8月1日,参与者的不可预见帐户余额为45,000美元,并从计划中借用20,000美元,该计划将在5个月内按月分期偿还,每个月底到期。参加者在支付了截至2003年7月31日的所有月度付款后,未能支付在2003年8月31日或以后的其他月度付款。计划管理员允许三个月的治疗期。

(ii)由于未能满足根据第72(p)(2)(C)条分期偿还贷款的要求,参与者在2003年11月30日具有视同分配2003年8月31日分三个月固化期的最后一天。视作分配的金额为$ 17,157,即2003年11月30日的未偿还贷款余额。或者,如果计划管理者允许在下一个日历季度结束之前进行治愈,则将在12月视作分配。 2003年3月31日等于$ 17,282,这是该笔贷款在2003年12月31日的未付余额。

那美林证券的说法呢? 法院指出,该信的日期为2013年1月7日,但声明中均未指出分配发生的日期。 

正如法院的结论:

总体而言,请愿人在2012年收到应纳税退休金分配款46,703美元。